Taille, part, croissance et analyse de l’industrie du marché des investisseurs autogérés, par type (conseil financier rémunéré, investissement entièrement autodirigé), par application (conseil financier rémunéré, investissement entièrement autodirigé), perspectives régionales et prévisions jusqu’en 2034

Aperçu du marché des investisseurs autonomes

La taille du marché mondial des investisseurs autogérés est projetée à 104 108,11 millions de dollars en 2025 et devrait atteindre 147 946,03 millions de dollars d’ici 2034 avec un TCAC de 4,49 %.

Le marché des investisseurs autogérés s'est considérablement développé à mesure que les investisseurs individuels se tournent de plus en plus vers les plateformes de courtage et d'escompte autogérées. En 2023, 23 % de tous les actifs d'investissement des investisseurs particuliers américains étaient gérés via des plateformes de courtage à escompte en ligne, contre 14 % en 2018. La proportion d'investisseurs particuliers sans diplôme universitaire dépasse désormais 50 %, ce qui indique une adoption généralisée au-delà des segments les plus instruits. L'utilisation des fonds négociés en bourse (ETF) parmi les investisseurs particuliers a bondi à 47 % en 2023, contre 31 % en 2018, reflétant une nette préférence pour des véhicules d'investissement diversifiés et à faible coût. Simultanément, la détention de fonds communs de placement a diminué, passant de 72 % en 2018 à 62 % en 2023, signalant un changement structurel dans le comportement d'investissement. Ces tendances sous-tendent la taille du marché des investisseurs autogérés et l’évolution du comportement des investisseurs à travers les niveaux de richesse.

Aux États-Unis, en 2024, 24,1 % de tous les actifs détenus par les investisseurs particuliers étaient investis via des plateformes autogérées plutôt que par des canaux de conseil traditionnels. Le changement démographique est notable : les jeunes générations – génération Z, génération Y et génération X – détiennent désormais une part croissante des actifs de bricolage, tandis que les baby-boomers et les cohortes plus âgées s'éloignent des portefeuilles riches en fonds communs de placement. En 2023, les actifs médians des investisseurs particuliers féminins ont atteint 52 105 USD, soit légèrement plus que la médiane des investisseurs masculins, qui s’élève à 50 271 USD. Les comptes de courtage autogérés (SDBA) des régimes de retraite sont de plus en plus adoptés, un nombre croissant de participants choisissant le contrôle autogéré au sein des régimes de retraite d'employeur. Ces tendances reflètent des changements structurels importants qui façonnent les perspectives du marché des investisseurs autogérés aux États-Unis.

Principales conclusions

• Moteur clé du marché :23… % du total des actifs d’ici 2023 sont détenus via des plateformes en ligne autogérées (contre 14 % en 2018).
• Restrictions majeures du marché :En 2023, plus de 50 % des investisseurs particuliers ne possèdent pas de diplôme universitaire, ce qui pourrait limiter les investissements sophistiqués.
• Tendances émergentes :L'utilisation des ETF parmi les investisseurs particuliers est passée à 47 % en 2023, contre 31 % en 2018.
• Leadership régional :1 % des actifs des investisseurs particuliers américains étaient gérés via des plateformes autogérées en 2024.
• Paysage concurrentiel :Parmi les investisseurs fortunés, près de 25 % des actifs sont alloués via des canaux autogérés plutôt que des canaux consultatifs.
• Segmentation du marché :Les chaînes autogérées (en ligne/bricolage) sont passées de 14 % de part d'actifs en 2018 à 23 % en 2023.
• Développement récent :Les actifs médians des investisseuses ont atteint 52 105 USD en 2023 ; investisseurs masculins à 50 271 USD.

Dernières tendances du marché des investisseurs autonomes

Les dernières tendances du marché des investisseurs autogérés mettent en évidence l’adoption accélérée des investissements autogérés au fil des générations, l’attrait croissant des FNB et la participation croissante aux options de courtage de régimes de retraite. En 2023, les investisseurs particuliers utilisant les services de courtage à escompte en ligne autogérés représentaient 23 % des actifs investis, soit une hausse marquée par rapport à 14 % en 2018. La détention d'ETF est passée à 47 % en 2023, reflétant un abandon des fonds communs de placement traditionnels, dont la détention est passée de 72 % en 2018 à 62 %. en 2023. Parmi les investisseurs particuliers américains, 24,1 % de tous les actifs étaient détenus via des plateformes autogérées en 2024, signalant un changement structurel en cours dans la préférence des canaux.

Dynamique du marché des investisseurs autonomes

CONDUCTEUR

"Préférence croissante pour le contrôle autogéré et les instruments d’investissement rentables"

Depuis 2018, l’allocation d’actifs autogérée parmi les investisseurs particuliers est passée de 14 % à 23 % d’ici 2023, démontrant le fort appétit des investisseurs pour un contrôle indépendant sur les investissements. Simultanément, 47 % des investisseurs particuliers détenaient des ETF d’ici 2023, ce qui témoigne d’une confiance croissante dans les instruments diversifiés et à faible coût par rapport aux fonds communs de placement traditionnels. L’évolution du profil des investisseurs vers une population plus jeune et féru de technologie – les Millennials et la génération X représentant une part croissante des actifs de bricolage – soutient la croissance continue des plateformes autogérées. L'augmentation des comptes de courtage de retraite autogérés (SDBA), avec des soldes moyens atteignant 362 302 USD au deuxième trimestre 2025, souligne également l'acceptation institutionnelle et la croissance structurelle du canal d'investissement autogéré. Ces facteurs stimulent collectivement l’expansion du marché des investisseurs autogérés.

RETENUE

"Connaissances financières limitées et aversion au risque chez une part importante des investisseurs"

L’éducation financière formelle limitée des investisseurs indépendants constitue un obstacle majeur : plus de 50 % des investisseurs particuliers en 2023 n’avaient pas de diplôme universitaire. Sans connaissances financières avancées, beaucoup peuvent éviter les titres complexes, les produits dérivés ou les portefeuilles diversifiés, limitant leur investissement à des instruments plus simples tels que les ETF ou les actions de base. Ce manque de connaissances peut restreindre l’adoption de stratégies d’investissement plus avancées ou plus risquées.

OPPORTUNITÉ

"Croissance des comptes de retraite autogérés, des offres centrées sur les FNB et des données démographiques mal desservies"

L’adoption croissante d’options de courtage autogérés au sein des régimes de retraite des employeurs (RPSD) offre une opportunité importante. Avec des soldes SDBA moyens atteignant 362 302 USD au deuxième trimestre 2025, les sociétés proposant des services de courtage de plans de retraite peuvent cibler les participants recherchant un contrôle diversifié au-delà des options de plans traditionnelles. L'augmentation de l'activité de négociation et du nombre de titres par compte soutient la demande de structures d'investissement flexibles, de portefeuilles basés sur des ETF et d'instruments diversifiés.

DÉFI

"Maintenir l’engagement et gérer la volatilité dans les portefeuilles autogérés"

L’un des défis majeurs consiste à maintenir l’engagement des investisseurs et la performance des portefeuilles sur des marchés volatils. Alors que les soldes moyens des SDBA ont bondi à 362 302 USD au deuxième trimestre 2025, ils ont chuté à 335 857 USD au premier trimestre 2025 dans un contexte de volatilité des marchés, soit une baisse de 4,7 % par rapport au trimestre précédent. Cela souligne la vulnérabilité des portefeuilles autogérés aux fluctuations du marché et la difficulté que les investisseurs individuels peuvent rencontrer pour maintenir la diversification et le contrôle des risques sans l'aide d'un professionnel.

Segmentation du marché des investisseurs autonomes

Le marché du marché des investisseurs autogérés peut être segmenté par type (conseillé ou autodirigé) et par application (âge/richesse/profil d’investisseur). Cette segmentation met en lumière le comportement, les besoins et les stratégies commerciales potentielles des investisseurs.

PAR TYPE

Conseil financier rémunéré :Le conseil financier rémunéré représente 62 % du total des actifs d'investissement autogérés en 2024. Parmi ceux-ci, 41 % des clients fortunés préfèrent les solutions de conseil hybrides combinant accompagnement humain et outils numériques. En Amérique du Nord, 58 % des utilisateurs de conseils rémunérés gèrent des portefeuilles supérieurs à 500 000 USD, tandis qu'en Europe, 47 % des clients s'appuient sur des packages de conseils structurés pour la planification de leur retraite. Les clients de conseils rémunérés affichent un engagement plus élevé, avec une augmentation de 33 % des allocations aux ETF et aux actions en 2023, contre 19 % en 2018.

Investissement entièrement autogéré :Les investisseurs entièrement autonomes représentaient 38 % du total des actifs autogérés en 2024. Parmi eux, 29 % ont moins de 35 ans, privilégiant les applications de trading mobiles et l’exposition aux crypto-monnaies. Aux États-Unis, 21 % des investisseurs entièrement autonomes détiennent plus de 15 produits d'investissement simultanément, tandis qu'en Asie-Pacifique, 16 % investissent exclusivement dans des ETF et des actions sans assistance consultative. La fréquence de rééquilibrage des portefeuilles parmi les investisseurs entièrement autonomes a atteint 43 % en 2023.

PAR DEMANDE

Clients fortunés de moins de 35 ans :Les clients fortunés de moins de 35 ans représentaient 32 % des nouveaux comptes autogérés ouverts en 2024. Dans ce groupe, 48 % allouent leurs actifs aux actions technologiques et de croissance, tandis que 26 % s'engagent dans des investissements en cryptomonnaies. La taille moyenne du portefeuille de ces clients a atteint 312 000 USD en 2024. Les plateformes mobiles et en ligne représentent 67 % de leurs transactions, reflétant une forte adoption du numérique.

Clients fortunés de plus de 35 ans :Les clients fortunés de plus de 35 ans représentaient 68 % des portefeuilles des investisseurs autogérés en 2024. Parmi eux, 41 % ont investi massivement dans des instruments à revenu fixe, tandis que 37 % se sont diversifiés dans les ETF mondiaux. La taille moyenne du portefeuille des clients de plus de 35 ans a atteint 745 000 USD. La fréquence de rééquilibrage du portefeuille pour ce groupe a augmenté à 31 % en 2023 contre 22 % en 2019

Perspectives régionales du marché des investisseurs autonomes

Amérique du Nord : la principale région en matière d'investissement autogéré. Europe : intérêt croissant pour les portefeuilles auto-investis et les plateformes de courtage numérique. Asie-Pacifique : Potentiel émergent, mais sous-pénétré par rapport à l’Amérique du Nord et à l’Europe. Moyen-Orient et Afrique : intérêt naissant mais croissant pour l’investissement autodirigé via les plateformes numériques.

AMÉRIQUE DU NORD

L’Amérique du Nord – et en particulier les États-Unis – est en tête du marché mondial des investisseurs autogérés, tant en termes d’adoption par les investisseurs que d’allocation d’actifs. En 2024, 24,1 % de tous les actifs des investisseurs particuliers aux États-Unis étaient gérés via des plateformes autogérées plutôt que par des canaux de conseil traditionnels, signalant un changement important dans la composition des canaux. Les jeunes générations (génération Z, millennials, génération X) représentent désormais une part croissante d'investisseurs autonomes, le nombre de millennials ayant augmenté de 9 points de pourcentage depuis 2018. L'adoption des ETF est généralisée, avec 47 % des investisseurs particuliers détenant des ETF en 2023, reflétant la demande de véhicules d'investissement diversifiés et à faible coût alignés sur stratégies autodirigées.

EUROPE

Même si les données granulaires accessibles au public sur l’adoption de l’investissement autogéré en Europe, comparables aux statistiques américaines, sont relativement limitées, les indicateurs structurels suggèrent un intérêt croissant. À mesure que les plateformes mondiales de courtage numérique se développent à l’échelle internationale et que les connaissances financières des consommateurs s’accroissent, les investisseurs particuliers et fortunés européens sont de plus en plus ouverts aux investissements autogérés plutôt qu’aux modèles de conseil traditionnels. L’évolution vers les ETF et les instruments d’investissement passifs – observée à l’échelle mondiale – gagne du terrain en Europe alors que les investisseurs recherchent la rentabilité, la diversification et un contrôle indépendant.

ASIE–PACIFIQUE

La région Asie-Pacifique reste sous-pénétrée par rapport à l'Amérique du Nord et à l'Europe, mais elle présente pourtant un potentiel de croissance à long terme élevé dans le domaine des investissements autogérés. À mesure que l’infrastructure numérique s’améliore et que la pénétration de l’Internet et du mobile augmente, les investisseurs plus jeunes et férus de technologie dans les marchés émergents sont de plus en plus disposés à gérer leurs investissements directement via des plateformes en ligne. Les investisseurs de la classe moyenne et aisée des centres urbains explorent les actions, les ETF et les portefeuilles autogérés, en quête de flexibilité, de rentabilité et d'accès aux marchés mondiaux.

MOYEN-ORIENT ET AFRIQUE

La région Moyen-Orient et Afrique représente actuellement un segment naissant mais en croissance sur le marché mondial des investisseurs autogérés. À mesure que les économies se modernisent, que les richesses s’accumulent et que les services financiers numériques se répandent, l’intérêt pour les investissements autogérés augmente, en particulier parmi les expatriés, les individus aisés et les jeunes. Bien que les données restent limitées, des indicateurs anecdotiques suggèrent une demande croissante d’investissements directs en actions, d’ETF et de produits d’investissement alternatifs par rapport à l’épargne traditionnelle ou à la gestion de patrimoine basée sur le conseil.

Liste des principales sociétés d'investisseurs autogérés

• Fidélité
• Hargreaves-Lansdown
• Banque nationale d'Australie
• Front de richesse
• Amélioration
• Barclays
• TD Ameritrade
• Banque d'Amérique Merrill Lynch
• UBS
• Wells Fargo
• Titres CITIC
• Investisseur interactif
• Charles Schwab

Top 2 des entreprises avec la part de marché la plus élevée :

• Fidélité:Détient 18 % de la part de marché mondiale des investisseurs autogérés en 2024, avec plus de 9 millions de comptes autogérés et une taille moyenne de portefeuille de 421 000 USD.
• Charles Schwab :Représente 15 % du marché, avec plus de 8,5 millions de comptes et un actif total sous gestion dans des portefeuilles autogérés atteignant 3 700 milliards de dollars en 2024.

Analyse et opportunités d’investissement

Le marché des investisseurs autogérés en évolution présente d’importantes opportunités d’investissement et stratégiques pour les institutions financières, les plateformes de technologie financière, les gestionnaires d’actifs et les sociétés de gestion de patrimoine ciblant les investisseurs particuliers, les investisseurs fortunés et les retraités. La part croissante des actifs des plateformes autogérées – 24,1 % pour les investisseurs particuliers américains en 2024 – met en évidence une base croissante d’investisseurs amateurs qui privilégient l’autonomie, la rentabilité et le contrôle direct. Cela crée un segment de marché stable et évolutif pour les entreprises proposant des services de courtage, des ETF, des outils d'investissement numériques et des comptes de courtage de régimes de retraite. Les gestionnaires d’actifs et les sociétés de technologie financière peuvent tirer parti de l’adoption croissante des ETF (47 % des investisseurs particuliers en 2023) en lançant des gammes de produits ETF à faible coût, diversifiés et faciles à comprendre, adaptés aux investisseurs autonomes. Compte tenu de la grande proportion d'investisseurs particuliers sans diplôme universitaire (> 50 %), il existe une demande pour des produits d'investissement simplifiés et transparents, réduisant ainsi la complexité et facilitant une adoption plus large.

Développement de nouveaux produits

En réponse à l'évolution des préférences des investisseurs et à la dynamique du marché, l'innovation en matière de produits sur le marché des investisseurs autogérés s'accélère, en particulier dans les comptes de retraite autogérés, les offres de FNB et les outils d'investissement numériques conviviaux. Un domaine de développement clé est l'expansion des options de courtage autogérés au sein des régimes de retraite des employeurs (RPSD). Le solde moyen du SDBA a atteint 362 302 USD au deuxième trimestre 2025, reflétant une adoption croissante et la confiance des investisseurs. Cela a incité les prestataires à concevoir des produits de courtage de régimes de retraite améliorés avec des options d'investissement flexibles, un accès diversifié aux actifs et des outils de gestion conviviaux.

Cinq développements récents

• En 2023, la part des actifs des investisseurs particuliers détenus via les plateformes de courtage à escompte en ligne est passée à 23 %, contre 14 % en 2018, ce qui marque un changement significatif dans l'utilisation des canaux.
• L'adoption des ETF parmi les investisseurs particuliers aux États-Unis a augmenté pour atteindre 47 % en 2023, contre 31 % en 2018, reflétant une baisse constante de l'utilisation des fonds communs de placement.
• Au premier trimestre 2024, les soldes moyens des comptes de retraite autogérés (SDBA) ont atteint 328 239 USD, en hausse de près de 10 % sur un an.
• Au deuxième trimestre 2025, les soldes moyens des SDBA ont grimpé à 362 302 USD, avec une activité de négociation en moyenne de 15,4 transactions par compte, ce qui indique une confiance et un engagement croissants parmi les investisseurs retraités.
• Les actifs médians des investisseuses de détail féminines ont atteint 52 105 USD en 2023, soit légèrement au-dessus des actifs médians des hommes de 50 271 USD, ce qui met en évidence l’inclusivité et la diversification croissantes de la base d’investisseurs.

Couverture du rapport

Ce rapport d’étude de marché sur le marché des investisseurs autogérés offre une couverture complète de la structure du marché mondial et américain, des comportements des investisseurs, de la segmentation, de la dynamique régionale, du paysage concurrentiel et des développements au niveau des produits. Il comprend une analyse détaillée des données démographiques des investisseurs, des changements de canaux (de conseil à autogérés) et des préférences d'investissement (ETF vs fonds communs de placement vs actions). Le rapport examine à la fois les segments des comptes de retraite et des comptes imposables – y compris les comptes de courtage autogérés (SDBA) – en décrivant les taux d'adoption, les soldes moyens, l'activité commerciale, la répartition des actifs et les modèles de diversification. L'analyse de segmentation couvre à la fois « par type » (conseils financiers rémunérés ou investissement entièrement autodirigé) et « par application » (clients fortunés de moins de 35 ans vs clients fortunés de plus de 35 ans), offrant un aperçu de la manière dont différents profils d'investisseurs s'engagent dans l'investissement autodirigé.