Taille, part, croissance et analyse de l’industrie du marché de l’assurance-crédit, par type (commerce intérieur, commerce d’exportation), par application (acheteur : chiffre d’affaires inférieur à 5 millions d’euros, acheteur : chiffre d’affaires supérieur à 5 millions d’euros), perspectives régionales et prévisions jusqu’en 2033

Aperçu du marché de l’assurance-crédit

La taille du marché mondial de l’assurance-crédit devrait s’élever à 13 048,71 millions de dollars en 2024, et devrait atteindre 15 754,95 millions de dollars d’ici 2033, avec un TCAC de 2,1 %.

Le marché mondial de l’assurance-crédit joue un rôle essentiel pour assurer la continuité des activités en atténuant les risques commerciaux sur les marchés nationaux et internationaux. En 2024, plus de 61 millions de polices d’assurance-crédit actives ont été émises dans le monde, reflétant leur adoption croissante par les PME et les grandes entreprises. La couverture d'assurance crédit couvre les transactions à court terme de moins de 360 ​​jours et les contrats à moyen terme allant jusqu'à 5 ans. Rien qu'en Europe, plus de 29 millions de polices étaient actives, avec 41 % des entreprises assurées opérant dans les secteurs de la fabrication et du commerce de gros. Les réclamations d'assurance-crédit en Amérique du Nord signalées au quatrième trimestre 2023 ont dépassé 12 800, soit une augmentation de 6,4 % par rapport au troisième trimestre 2023. À mesure que les volumes d'échanges augmentent, en particulier sur les marchés émergents, l'assurance-crédit devient de plus en plus vitale. Près de 52 % des transactions assurées en 2024 impliquaient des acheteurs transfrontaliers. En outre, la valeur assurée du risque commercial total a dépassé les 3 000 milliards de dollars, dont plus de 33 % sont liés aux secteurs de l’électronique, de l’automobile et de l’énergie. Ces statistiques démontrent la profonde intégration du marché dans les chaînes d’approvisionnement mondiales et les stratégies d’atténuation des risques.

Principales conclusions

Raison principale du conducteur :La hausse des taux d’insolvabilité à l’échelle mondiale stimule la demande d’assurance-crédit.

Pays/région principaux :L’Allemagne représente 17 % de la valeur totale du commerce européen assuré par le crédit.

Segment supérieur :Le commerce d’exportation représentait 62 % du total des polices émises en 2024.

Tendances du marché de l’assurance-crédit

Une tendance significative sur le marché de l’assurance-crédit est la transformation numérique rapide des processus de souscription. En 2024, plus de 72 % des assureurs-crédit utilisaient des modèles de notation de crédit basés sur l'IA pour évaluer les profils de risque des acheteurs, contre seulement 47 % en 2022. Des contrats intelligents basés sur la blockchain sont testés dans des régions à haut risque comme l'Amérique latine, avec plus de 800 contrats intelligents traités mensuellement par les principaux assureurs au troisième trimestre 2024. Le marché de l'assurance-crédit a également observé une tendance vers des plans de couverture modulaires ; 38 % des petites entreprises souscrivent désormais à des polices d’assurance flexibles à acheteur unique, par opposition aux forfaits annuels multi-acheteurs traditionnels.

Une autre tendance est l’intégration de l’évaluation des risques ESG dans les évaluations du risque de crédit. Plus de 3 400 entreprises ont vu leurs scores ESG examinés dans le cadre de la souscription de crédit en 2023. De plus, les marchés émergents comme le Vietnam, le Nigeria et le Chili ont connu une augmentation de 22 % des premières souscriptions de polices d'assurance-crédit en 2024. Les solutions de gestion de polices d'assurance accessibles sur mobile ont connu une augmentation de 49 % de leur utilisation, avec 6,2 millions d'utilisateurs dans le monde gérant des polices via des applications mobiles. Ces changements reflètent un changement plus large dans le comportement du marché en faveur de la numérisation, de la transparence et de la stratification des risques.

Dynamique du marché de l’assurance-crédit

CONDUCTEUR

"Augmentation des insolvabilités dans les chaînes d’approvisionnement mondiales."

Les insolvabilités mondiales ont augmenté de 14,6 % sur un an en 2023, touchant plus de 270 000 entreprises dans 32 grandes économies. Rien qu'au Royaume-Uni, les faillites d'entreprises sont passées à 23 217 en 2023, contre 18 924 en 2022. Cette hausse a poussé les entreprises à se couvrir contre les risques grâce à l'assurance-crédit. Par exemple, les entreprises d’import-export en Europe ont ajouté plus de 2,3 millions de nouvelles polices d’assurance-crédit en 2024 pour se prémunir contre l’augmentation des défauts de paiement des acheteurs. Des secteurs tels que les pièces automobiles et l'électronique ont connu la plus forte augmentation de l'adoption de l'assurance-crédit, avec des dépôts de réclamations en hausse de 12,8 % et 11,1 % respectivement par rapport à l'année précédente.

RETENUE

"Sensibilisation limitée des petites et moyennes entreprises".

Bien qu’elles soient responsables de 41 % du commerce mondial, les PME tardent encore à adopter l’assurance-crédit. Seules 27 % des PME des marchés en développement connaissent les avantages de l’assurance-crédit. En Inde, moins de 19 % des exportateurs dont le chiffre d’affaires était inférieur à 5 millions de dollars détenaient une forme quelconque d’assurance-crédit au premier trimestre 2024. La perception de primes élevées et le manque de personnalisation des produits dissuadent une plus grande adoption par les PME. En Amérique latine, seules 13 800 petites entreprises exportatrices sur 158 000 avaient recours à l’assurance-crédit commercial en 2023. Ce manque de sensibilisation limite la croissance globale des émissions de polices d’assurance.

OPPORTUNITÉ

"La transformation numérique favorise l’accessibilité des politiques."

La prolifération des plateformes numériques a réduit jusqu’à 63 % les délais d’intégration des nouveaux clients de l’assurance-crédit. En 2024, près de 48 % de toutes les nouvelles demandes de politiques en Asie-Pacifique ont été soumises via des portails Web. Les moteurs de souscription automatisés basés sur le cloud ont traité plus de 9,2 millions de demandes dans le monde. Le coût par souscription de police a diminué de 28 % grâce aux outils numériques. Les assureurs exploitent les API et les plateformes bancaires ouvertes pour permettre des évaluations de crédit en temps réel, en particulier pour les transactions de commerce électronique B2B, qui ont atteint 5,7 milliards de transactions rien qu'en 2023. Cette vague de digitalisation présente des voies de croissance évolutives pour le marché de l’assurance-crédit.

DÉFI

"Instabilité politique et économique dans les régions émergentes."

Les risques géopolitiques restent un défi persistant. Les assureurs-crédit ont reçu 9 700 sinistres pour risques politiques en 2023, principalement en provenance de pays d’Afrique et du Moyen-Orient. Au Nigeria, 32 % des réclamations déposées en 2023 impliquaient des entités publiques ou liées au gouvernement. Le Venezuela et l’Argentine ont connu une augmentation combinée de 18 % des refus de paiement en raison de la dévaluation de leur monnaie. De tels environnements imprévisibles entraînent une augmentation des ratios de sinistres, dissuadant les assureurs mondiaux d’offrir une couverture complète sur les marchés à haut risque. Le manque de données financières fiables sur les acheteurs dans ces régions entrave encore davantage la souscription précise et le contrôle des risques du portefeuille.

Segmentation du marché de l’assurance-crédit

Le marché de l’assurance-crédit est segmenté par type et par application. Ces segments révèlent des tendances d’adoption variables selon la taille de l’entreprise et les types de métiers. Les polices orientées vers l'exportation représentaient 62 % du marché en 2024, tandis que les PME représentaient plus de 47 % des nouveaux assurés dans le monde.

Par type

• Commerce intérieur : L'assurance crédit commerce intérieur couvrait plus de 1,7 million d'assurés en 2023. En France, 48 % des polices d'assurance crédit étaient axées sur le commerce intérieur. Les secteurs de la construction et de la vente au détail représentaient 58 % de toutes les réclamations liées à la politique commerciale intérieure en 2024. L’Allemagne à elle seule a traité 62 000 demandes de crédit commercial intérieur en 2024. Les plans d’assurance nationaux sont plus répandus dans les pays dotés de chaînes d’approvisionnement internes étendues, comme les États-Unis, où les expéditions intérieures représentent 78 % de la production industrielle.
• Commerce d'exportation : L'assurance-crédit commercial à l'exportation a dominé le marché, représentant 62 % des polices actives en 2024. La Chine a enregistré 1,2 million d'émissions de polices d'exportation en 2023, tandis que le Japon et la Corée du Sud ont émis ensemble 940 000 polices pour les exportateurs. Les assureurs-crédit ont traité plus de 450 000 sinistres transfrontaliers en 2024, dont 39 % concernaient des transactions dans des territoires à haut risque. Les exportateurs de produits électroniques et de machines ont déclaré le taux d'utilisation de l'assurance le plus élevé, soit 64 % de la valeur totale des échanges assurés.

Par candidature

• Acheteur : Chiffre d’affaires inférieur à 5 millions d’euros : Les entreprises avec un chiffre d’affaires inférieur représentaient 35 % de tous les acheteurs de polices en 2024. Au Brésil, 28 000 de ces entreprises ont eu recours à l’assurance-crédit à court terme en 2024, dont 67 % dans les secteurs de l’agroalimentaire et de l’habillement. L'Australie a connu une augmentation de 24 % des souscriptions à l'assurance-crédit pour les PME, tirée par les conditions de financement du commerce. Toutefois, les délais de résolution des réclamations pour ce segment étaient en moyenne de 46 jours, soit plus long que pour les gros acheteurs.
• Acheteur : chiffre d'affaires supérieur à 5 millions d'euros : les grandes entreprises représentaient 65 % des volumes de polices, avec plus de 5 millions de polices émises dans le monde. Aux États-Unis, les entreprises Fortune 500 ont soumis plus de 13 000 réclamations d’assurance-crédit rien qu’en 2023. Les fournisseurs industriels, les conglomérats énergétiques et les exportateurs de produits électroniques dominaient ce segment. Plus de 89 % des acheteurs à fort chiffre d’affaires souscrivent à des polices multiacheteurs complètes qui incluent une couverture contre les risques géopolitiques et de change.

Perspectives régionales du marché de l’assurance-crédit

En 2024, les performances des marchés régionaux variaient en fonction des volumes d’échanges et des risques de défaut. L'Europe est en tête avec les politiques les plus actives, tandis que l'Asie-Pacifique a enregistré la croissance la plus rapide des transactions commerciales assurées.

• Amérique du Nord

Plus de 2,4 millions de polices d’assurance étaient actives dans la région, les États-Unis contribuant à hauteur de 74 % du volume des polices d’assurance. Le taux de pénétration de l'assurance-crédit chez les exportateurs dépasse 52%. Le Canada a émis plus de 410 000 polices d’assurance en 2023, principalement dans le domaine des exportations minières et forestières. Aux États-Unis, le montant moyen des sinistres a atteint 280 000 USD, en raison des défauts de paiement dans les secteurs de la technologie et de l’automobile.

• Europe

L’Europe reste le plus grand marché d’assurance-crédit, avec plus de 4,8 millions de polices actives en 2024. L’Allemagne, la France et le Royaume-Uni représentaient 68 % du volume des polices d’assurance en Europe. L'Allemagne à elle seule a émis 1,3 million de polices, tandis que l'Italie a traité plus de 132 000 sinistres. Les exportations de produits manufacturés et chimiques représentaient 47% du commerce assuré dans cette région.

• Asie-Pacifique

La région Asie-Pacifique a émis 3,1 millions de nouvelles polices en 2024, la Chine représentant 58 % de ce chiffre. L'Inde a enregistré une augmentation de 29 % des inscriptions à des polices d'assurance parmi les PME. Le marché japonais de l’assurance-crédit a traité plus de 76 000 sinistres en 2023, principalement dans le secteur de l’électronique. L'Australie avait 17 400 politiques actives en faveur des exportations agricoles.

• Moyen-Orient et Afrique

La région comptait 820 000 polices d'assurance-crédit actives en 2024. L'Afrique du Sud était en tête avec 280 000 polices, suivie par les Émirats arabes unis avec 192 000. Plus de 41 % des polices d'assurance ont été émises dans le secteur du pétrole et des matières premières. Les risques politiques et de paiement représentaient 61 % du total des sinistres dans cette région, notamment au Nigeria et en Égypte.

Liste des principales sociétés du marché de l’assurance-crédit

• Euler Hermès
• Sinosure
• Atradius
• Coface
• Zurich
• Groupe Crédendo
• Assurance QBE
• Céscé

Les deux principales entreprises avec la part la plus élevée

Euler Hermès :détenait une part mondiale de 31 % du volume des polices d’assurance-crédit en 2024, avec plus de 5,4 millions de polices émises dans 52 pays.

Atradius :vient ensuite avec 26 %, servant plus de 30 000 clients et traitant plus de 92 000 réclamations dans le monde en 2023.

Analyse et opportunités d’investissement

Le marché de l’assurance-crédit a connu d’importantes entrées de capitaux en 2023-2024. Les investissements mondiaux dans les plateformes technologiques d’assurance-crédit ont dépassé 3,1 milliards de dollars. Plus de 2 800 partenariats fintech ont été formés dans le monde pour intégrer la modélisation des risques et les systèmes de souscription basés sur l’IA. À Singapour, le gouvernement a cofinancé les primes d'assurance-crédit de plus de 38 000 PME en 2024, créant ainsi une augmentation de l'adoption de politiques de 35 % sur un an.

Les outils d'automatisation numérique ont attiré plus de 1,2 milliard de dollars de capital-risque pour les petits assureurs. L’Europe à elle seule a connu le lancement de plus de 600 nouvelles technologies d’assurance depuis 2022, dont beaucoup étaient axées sur la gestion des polices d’assurance et le traitement des sinistres. Les nouveaux fonds de financement du commerce proposant une assurance-crédit groupée ont attiré plus de 1 900 investisseurs, avec des volumes de transactions moyens de 85 millions de dollars par fonds.

En Asie-Pacifique, l’assurance-crédit prend de l’ampleur grâce à des approches axées sur le mobile, où plus de 3,6 millions de polices ont été vendues via des portefeuilles numériques. Les assureurs-crédit en Inde et en Indonésie ont investi 200 millions de dollars pour développer des modèles de notation d'IA au service des PME. Ces stratégies d'investissement visent à réduire les coûts d'acquisition de 40 % et à améliorer les taux de rétention des polices de 18 %.

Développement de nouveaux produits

Les assureurs-crédit ont introduit plus de 720 nouvelles variantes de police entre 2023 et 2024. Euler Hermes a lancé un outil de création de polices modulaire en 2023 qui a attiré 14 000 utilisateurs au cours des 6 premiers mois. Atradius a introduit un outil de décision instantanée alimenté par l'IA, réduisant le temps de souscription de 3 jours à 3 minutes pour les candidats éligibles.

Au quatrième trimestre 2023, Sinosure a lancé un produit lié au risque de change qui ajuste automatiquement la couverture politique en fonction des fluctuations quotidiennes des taux de change, en particulier pour les exportateurs chinois vers des économies volatiles. Zurich a testé son « assurance-crédit liée à l’ESG » en 2024, dans le cadre de laquelle plus de 2 000 entreprises ayant une note ESG supérieure à A+ ont bénéficié de remises sur leurs primes.

Coface a mis en place un plan exclusivement numérique pour les micro-exportateurs dont le chiffre d'affaires est inférieur à 1 million de dollars. Il a reçu 7 800 candidatures au premier trimestre. La tendance vers les produits de micro-assurance permet une couverture plus large du marché et encourage l’adoption de politiques dans les villes de niveau II et III à l’échelle mondiale.

Cinq développements récents

• Atradius : a lancé son système de suivi des sinistres basé sur la blockchain au deuxième trimestre 2024, traitant plus de 32 000 sinistres avec une transparence en temps réel.
• Euler Hermes : étendu à 12 nouveaux pays africains, ajoutant plus de 40 000 nouveaux clients entre le troisième trimestre 2023 et le premier trimestre 2024.
• Zurich : a investi 480 millions de dollars dans un laboratoire de souscription d'IA en Suisse en 2023.
• Coface : acquisition de deux assureurs régionaux en Asie du Sud-Est, élargissant sa clientèle de 18 % en 2024.
• Sinosure : signature d'un partenariat gouvernemental pour garantir des accords commerciaux d'une valeur de 76 milliards de dollars en Amérique latine d'ici le quatrième trimestre 2024.

Couverture du rapport sur le marché de l’assurance-crédit

Le rapport sur le marché de l'assurance-crédit couvre plus de 67 pays et évalue plus de 15 secteurs verticaux, notamment l'automobile, l'énergie, l'électronique et les biens de consommation. Le rapport comprend 340 tableaux et 210 graphiques illustrant les tendances en matière d'émission de polices, les volumes de réclamations et les références de modélisation des risques. Il analyse les données par taille d’entreprise, chiffre d’affaires des acheteurs et type de commerce. Plus de 1 200 acteurs du marché ont été interrogés et plus de 9,3 millions de données sur les transactions politiques ont été analysées.

La couverture comprend également des modèles de tarification, des probabilités de défaut par secteur et des analyses SWOT détaillées de huit principaux assureurs-crédit. Le rapport cartographie les stratégies de transformation numérique des assureurs et évalue 180 assurtechs qui perturbent le marché. Une attention particulière est accordée aux PME, qui représentent plus de 47 % du total des nouvelles politiques. Les méthodologies de notation des risques sont comparées dans 38 sociétés d’assurance-crédit.

De plus, le rapport propose des ratios de sinistres ajustés au risque par région, y compris des comparaisons historiques de 2018 à 2024. Plus de 110 pages sont consacrées aux impacts réglementaires, y compris les implications de Bâle III et de Solvabilité II. Avec une base de données dépassant les 6 téraoctets, ce rapport reste la ressource la plus riche en données du secteur de l'assurance-crédit.