Tamanho do mercado imobiliário, participação, crescimento e análise do setor, por tipo (compra, venda, arrendamento, condomínios, propriedades, outros), por aplicação (comercial, domicílio pessoal, industrial, outros), insights regionais e previsão para 2033

Visão geral do mercado imobiliário

O tamanho do mercado de dispositivos imobiliários foi avaliado em US$ 3.890.870,44 milhões em 2024 e deve atingir US$ 4.887.773,99 milhões até 2033, crescendo a um CAGR de 2,5% de 2025 a 2033.

O mercado imobiliário global em 2025 apresenta um cenário dinâmico influenciado por diversos fatores. Na América do Norte, o setor imobiliário gerou uma receita de 871,3 mil milhões de dólares em 2024, com o segmento comercial a liderar o mercado. A região Ásia-Pacífico seguiu de perto, gerando 2.198,1 mil milhões de dólares em 2024, sendo o segmento residencial o mais lucrativo. O mercado europeu também apresentou atividade significativa, com um aumento notável nos fluxos de capital inter-regionais, atingindo 37 mil milhões de dólares no segundo semestre de 2024, marcando um aumento de 31% em relação ao ano anterior. Estes números sublinham a natureza robusta do mercado imobiliário em diferentes regiões, impulsionada por factores como a urbanização, o crescimento económico e as tendências de investimento.

Principais conclusões

Principal motivo do driver:Aumento da demanda por produtos farmacêuticos.

Principal país/região:Espera-se que a Índia registe a maior taxa de crescimento entre 2025 e 2030.

Segmento principal:Os imóveis residenciais conquistaram mais de 38,3% de participação de mercado em 2024.

Tendências do mercado imobiliário

O mercado imobiliário em 2025 é caracterizado por diversas tendências emergentes. Uma tendência significativa é a preferência crescente por aluguéis suburbanos. Nos EUA, as áreas suburbanas tornaram-se pontos de acesso de locatários, com 15 subúrbios passando de proprietários para maioria de locatários, totalizando 203 subúrbios dominados por locatários. Esta mudança é impulsionada pelo aumento dos preços das casas – um aumento de 47,3% desde 2020 – e pelas altas taxas de hipotecas, em média 6,81%, levando a pagamentos médios de hipotecas de 2.820 dólares/mês, em comparação com rendas medianas de 2.100 dólares/mês. Outra tendência é a recuperação dos mercados imobiliários urbanos. São Francisco, por exemplo, assistiu a um ressurgimento dos investimentos imobiliários, com propriedades de aluguer multifamiliares a atrair investidores devido à redução do valor das propriedades – uma queda de 30% a 50% em relação aos picos anteriores à pandemia – e à recuperação das taxas de aluguer, que voltaram a subir para uma média de 3.200 dólares por mês. No primeiro trimestre de 2025, as transações imobiliárias em São Francisco aumentaram para US$ 363 milhões em negócios multifamiliares, o triplo do volume do ano anterior. Além disso, os avanços tecnológicos estão remodelando o cenário imobiliário. Inovações como aplicações de planta baixa alimentadas por IA, drones, casas inteligentes e a Internet das Coisas (IoT) estão a melhorar a gestão de propriedades e a experiência do cliente. Essas tecnologias estão tornando o mercado mais dinâmico, eficiente e acessível.

Dinâmica do Mercado Imobiliário

MOTORISTA

"Aumento da demanda por produtos farmacêuticos"

O mercado imobiliário está em crescimento devido à crescente demanda por produtos farmacêuticos. Essa demanda levou à expansão das instalações de produção farmacêutica, exigindo mais espaços imobiliários industriais. Em 2024, o segmento imobiliário industrial teve um aumento significativo, com aumento das atividades de locação de armazéns e centros de distribuição para acomodar produtos farmacêuticos. Esta tendência é particularmente evidente em regiões com fortes indústrias farmacêuticas, como a América do Norte e a Europa, onde a necessidade de instalações especializadas impulsionou a procura de propriedades industriais.

RESTRIÇÃO

"Demanda por equipamentos recondicionados"

Uma restrição notável no mercado imobiliário é a crescente demanda por equipamentos recondicionados, que impacta os setores de construção e reforma. A preferência por equipamentos recondicionados é motivada por medidas de redução de custos e preocupações de sustentabilidade. No entanto, esta tendência pode levar a atrasos nos projetos de construção devido à disponibilidade limitada de equipamentos recondicionados de qualidade. Em 2024, a indústria da construção registou um aumento de 15% na utilização de equipamentos recondicionados, o que, embora fosse rentável, representava desafios no cumprimento dos prazos dos projetos e dos padrões de qualidade.

OPORTUNIDADE

"Crescimento em medicamentos personalizados"

O crescimento dos medicamentos personalizados apresenta uma oportunidade significativa para o mercado imobiliário, nomeadamente no desenvolvimento de unidades de saúde especializadas. Como a medicina personalizada requer laboratórios e centros de investigação avançados, há uma procura crescente de imóveis que possam acomodar estas necessidades especializadas. Em 2024, o segmento imobiliário de saúde cresceu 12%, impulsionado por investimentos em instalações destinadas à pesquisa e desenvolvimento de medicina personalizada. Espera-se que esta tendência continue, oferecendo oportunidades lucrativas para promotores imobiliários e investidores com foco em infraestruturas de saúde.

DESAFIO

"Aumento de custos e despesas"

Um dos principais desafios que o mercado imobiliário enfrenta são os custos e despesas crescentes associados ao desenvolvimento e manutenção de propriedades. Fatores como aumento dos custos de materiais, escassez de mão de obra e conformidade regulatória contribuíram para despesas mais altas. Em 2024, os custos de construção aumentaram 8%, impactando a acessibilidade e a rentabilidade dos empreendimentos imobiliários. Além disso, os custos operacionais e de manutenção contínua aumentaram, colocando pressão financeira sobre os proprietários e investidores. Enfrentar estes desafios requer planeamento estratégico e gestão de custos para garantir o crescimento sustentável no sector imobiliário.

Segmentação do Mercado Imobiliário

Por tipo

• Comercial: O segmento imobiliário comercial permanece robusto, com investimentos significativos em espaços de escritórios, centros comerciais e propriedades hoteleiras. Em 2024, os imóveis comerciais representaram uma parcela substancial das transações imobiliárias, especialmente nos centros urbanos onde a procura por escritórios e espaços comerciais é elevada. Por exemplo, o mercado norte-americano registou um aumento de 10% nos investimentos em propriedades comerciais, impulsionado pela recuperação económica e pela expansão dos negócios.
• Domicílios particulares: Os imóveis residenciais particulares, que abrangem residências e apartamentos unifamiliares, continuam a ser um segmento vital. Em 2024, este segmento registou um crescimento constante, com um aumento de 5% nas taxas de aquisição de habitação própria a nível global. A procura é alimentada pelo crescimento populacional, pela urbanização e por condições hipotecárias favoráveis ​​em certas regiões.
• Industrial: O segmento imobiliário industrial tem apresentado um crescimento significativo devido ao surgimento do e-commerce e da logística. Em 2024, houve um aumento de 15% no desenvolvimento de armazéns e centros de distribuição em todo o mundo. Este crescimento é particularmente proeminente em regiões com fortes setores de produção e logística.
• Outros: Esta categoria inclui tipos de imóveis especializados, como instalações de saúde, instituições educacionais e edifícios governamentais. Em 2024, os investimentos em imóveis de saúde cresceram 12%, impulsionados pela expansão de serviços e instalações médicas.

Por aplicativo

• Compra: A compra de imóveis continua sendo uma aplicação significativa no mercado imobiliário. Em 2024, registou-se um aumento de 7% nas compras de imóveis a nível global, sendo os imóveis residenciais os mais procurados. Factores como as taxas de juro baixas e a recuperação económica contribuíram para esta tendência.
• Venda: A venda de propriedades também registou um aumento, com um aumento de 6% nas listagens de propriedades em 2024. Os vendedores estão a capitalizar as condições de mercado favoráveis ​​e os elevados valores das propriedades para maximizar os retornos.
• Leasing: As atividades de leasing se intensificaram, principalmente nos segmentos comercial e industrial. Em 2024, as transações de locação aumentaram 9%, impulsionadas por empresas que buscam soluções imobiliárias flexíveis.
• Condomínios: O mercado de condomínios tem apresentado crescimento, principalmente nas áreas urbanas. Em 2024, as vendas de condomínios aumentaram 8%, atribuídas à sua acessibilidade e comodidades.
• Propriedade: As transações imobiliárias em geral, incluindo terrenos e empreendimentos de uso misto, permaneceram estáveis. Em 2024, este segmento registou um aumento de atividade de 5%, refletindo projetos de desenvolvimento em curso.
• Outros: Isso inclui aplicações de nicho, como espaços de convivência e residências para idosos. Em 2024, os investimentos em espaços de convivência cresceram 10%, atendendo às necessidades da população mais jovem e dos moradores urbanos.

Perspectivas Regionais do Mercado Imobiliário

• América do Norte

O mercado imobiliário norte-americano continua robusto, com os EUA liderando nos segmentos residencial e comercial. Em 2024, a região gerou uma receita de 871,3 mil milhões de dólares, sendo as propriedades comerciais o segmento com maior geração de receitas. O sector residencial também apresentou um crescimento significativo, impulsionado pela urbanização e condições económicas favoráveis.

• Europa

O mercado imobiliário europeu demonstrou resiliência, com um aumento notável nos fluxos de capital inter-regionais, atingindo 37 mil milhões de dólares no segundo semestre de 2024, marcando um aumento de 31% em relação ao ano anterior. O segmento residencial continua forte, particularmente em países como a Alemanha e o Reino Unido, onde a procura de habitação continua a aumentar. O imobiliário comercial também está a recuperar, com maiores investimentos em espaços de escritórios e centros comerciais.

• Ásia-Pacífico

A região Ásia-Pacífico está a registar um rápido crescimento no sector imobiliário. Em 2024, o mercado gerou US$ 2.198,1 bilhões, sendo o segmento residencial o mais lucrativo. Espera-se que países como a Índia registem as taxas de crescimento mais elevadas entre 2025 e 2030, impulsionadas pela urbanização e pelo desenvolvimento económico. O imobiliário comercial e industrial também está em expansão, apoiado por projectos de infra-estruturas e investimentos estrangeiros.

• Oriente Médio e África

A região do Médio Oriente e África está a testemunhar um crescimento constante no mercado imobiliário, apoiado pelo desenvolvimento urbano e pelo turismo. Em 2024, os investimentos imobiliários no Médio Oriente aumentaram 7,5%, especialmente em cidades como Dubai, Riade e Doha. O mercado residencial de Dubai registrou 62.000 transações em 2024, com preços médios aumentando 14,5% ano a ano. África também está a registar melhorias, com países como o Quénia e a Nigéria a registarem um aumento na procura de imóveis urbanos devido ao crescimento populacional e aos investimentos estrangeiros em infra-estruturas. As zonas industriais e os centros comerciais estão a expandir-se, especialmente perto das cidades portuárias e das regiões capitais.

Lista das principais empresas do mercado imobiliário

• Grupo Blackstone
• Jardim campestre
• Desenvolvimento Geral Central
• Patrimônio Residencial
• Grainger Plc
• Grupo Dalian Wanda
• LíderRE
• Aston Pearl Imóveis
• Grupo Imobiliário Hengda

As duas principais empresas com maiores participações de mercado

• Grupo Blackstone: O Grupo Blackstone continua a ser um dos maiores players do mercado imobiliário global. Em 2024, fechou mais de US$ 30 bilhões em negócios imobiliários, fazendo investimentos significativos em logística, residências e data centers. A empresa possui mais de 300 milhões de pés quadrados de imóveis comerciais em 20 países.
• Country Garden: Como uma das principais incorporadoras imobiliárias da China, a Country Garden relatou mais de 200 milhões de metros quadrados de área acumulada de construção em 2024. A empresa concentra-se fortemente no desenvolvimento residencial e municipal, com projetos ativos em mais de 200 cidades em toda a China e empreendimentos internacionais na Malásia e na Austrália.

Análise e oportunidades de investimento

Em 2024, o mercado imobiliário global testemunhou um aumento no investimento institucional, particularmente em centros de dados, centros logísticos e instalações de saúde. O volume de transações transfronteiriças de investimento imobiliário atingiu 112 mil milhões de dólares a nível mundial, refletindo a confiança dos investidores no valor dos ativos a longo prazo. Os investidores institucionais aumentaram as suas alocações em imóveis numa média de 15%, diversificando as carteiras para além dos tradicionais espaços residenciais e de escritórios. Um importante foco de investimento tem sido o setor de logística e armazenamento, impulsionado pelo crescimento do comércio eletrónico. Só na região Ásia-Pacífico, a construção de armazéns aumentou 17% em 2024. A Índia registou uma absorção de 23 milhões de pés quadrados de espaço de armazém, principalmente em cidades de Nível I como Delhi-NCR e Mumbai. O setor imobiliário de saúde também registrou investimentos recordes. Nos EUA, os REITs de saúde adquiriram propriedades no valor de US$ 10,5 bilhões, incluindo centros ambulatoriais e instalações de cuidados de longo prazo. A Europa seguiu de perto, com a Alemanha e a França a liderarem projetos de infraestruturas de saúde apoiados por parcerias público-privadas. O modelo Build-to-Rent (BTR) é outra oportunidade crescente. No Reino Unido, as unidades BTR concluídas em 2024 aumentaram 22%, totalizando mais de 90.000 unidades em todo o país. Esta tendência reflecte-se na Austrália e nos EUA, onde a procura por habitações para arrendamento de longa duração está a acelerar, especialmente entre os millennials e a Geração Z. A tecnologia imobiliária (""PropTech"") também oferece importantes vias de investimento. O financiamento de capital de risco para startups PropTech atingiu US$ 25 bilhões em 2024, com foco em gerenciamento de propriedades de IA, passeios virtuais, modelos de avaliação automatizados e ativos imobiliários tokenizados usando blockchain. A sustentabilidade ambiental e os investimentos em edifícios verdes estão a aumentar rapidamente. Mais de 60% dos novos projetos comerciais na América do Norte aderiram ao LEED ou padrões verdes equivalentes em 2024. Os investidores estão cada vez mais priorizando carteiras em conformidade com ESG, que superaram as carteiras não ESG em 3,4% em rendimento de aluguel. Com a urbanização, os espaços de trabalho flexíveis e a transformação digital moldando o novo comportamento dos compradores, 2025 apresenta inúmeras oportunidades de investimento nos mercados desenvolvidos e emergentes.

Desenvolvimento de Novos Produtos

As inovações no setor imobiliário durante 2023 e 2024 foram em grande parte impulsionadas pela tecnologia e focadas na sustentabilidade. Um dos desenvolvimentos mais impactantes foi o surgimento de casas inteligentes. Em 2024, 42% das novas construções residenciais nos EUA incluíam infraestruturas inteligentes – desde sistemas de segurança e contadores de energia até aparelhos alimentados por IA. Na Ásia, países como a Coreia do Sul e o Japão implementaram conceitos de vizinhança inteligente utilizando edifícios integrados na IoT. As transações imobiliárias baseadas em blockchain ganharam impulso. No Dubai, mais de 80% das transações imobiliárias foram digitalizadas através de plataformas blockchain, reduzindo o tempo de processamento de 7 dias para menos de 24 horas. Da mesma forma, a Lantmäteriet da Suécia continuou a expandir o seu piloto de blockchain para outros países nórdicos para registo de títulos de propriedade. A impressão 3D para construção está emergindo como uma virada de jogo. Em 2024, o México concluiu uma comunidade de 200 casas impressas em 3D para famílias de baixa renda. Essas casas, medindo 500 metros quadrados cada, foram impressas em menos de 24 horas com misturas de concreto. Os EUA, Emirados Árabes Unidos e China também investiram em estruturas comerciais impressas em 3D. A construção modular também avançou significativamente. Foi responsável por 14% dos novos projetos residenciais no Reino Unido em 2024, permitindo ciclos de construção mais rápidos e custos até 20% mais baixos. O Japão relatou a conclusão de uma torre modular de apartamentos de 44 andares em Osaka, concluída 40% mais rápido do que os métodos tradicionais. As ferramentas de realidade virtual e realidade aumentada agora são padrão no processo de compra de imóveis. Mais de 65% das agências imobiliárias em todo o mundo adotaram tours virtuais para aumentar o envolvimento do comprador. Em 2024, a Zillow registrou uma taxa de conversão 34% maior para listagens com orientações em 3D. Os materiais de construção sustentáveis ​​registaram um crescimento. A madeira laminada cruzada (CLT) foi utilizada em 12% dos novos empreendimentos de altura média em 2024 na Europa, conhecida pela sua menor pegada de carbono. Compósitos reciclados de aço e bambu também estão sendo incorporados em projetos de grande escala. As integrações agrícolas urbanas estão agora a ser planeadas em propriedades residenciais e de uso misto, especialmente em cidades densamente povoadas. Singapura e Nova Iorque lançaram projetos agrícolas em telhados de complexos imobiliários, aumentando o acesso dos residentes aos produtos locais e reduzindo as faturas de serviços públicos. Estas inovações não só melhoram a eficiência, mas também se alinham com a crescente procura de soluções imobiliárias mais ecológicas, tecnológicas e flexíveis.

Cinco desenvolvimentos recentes

• Expansão imobiliária do Grupo Blackstone: No quarto trimestre de 2024, a Blackstone concluiu a aquisição de ativos de propriedade industrial no valor de US$ 7 bilhões na América do Norte e na Europa, expandindo seu portfólio logístico em mais de 22 milhões de pés quadrados.
• Projeto de construção modular da Country Garden: Em 2024, a Country Garden lançou um projeto de habitação modular em Guangzhou que concluiu 500 unidades de apartamentos em menos de 6 meses, reduzindo os custos de construção em 18% em comparação com os métodos tradicionais.
• Registro Imobiliário Blockchain de Dubai: O Departamento de Terras de Dubai anunciou em 2023 que mais de 80% das transações imobiliárias foram realizadas por meio de sua plataforma blockchain, resultando em cortes de tempo de processamento de 65%.
• Iniciativa de habitação verde Equity Residential: No início de 2024, a Equity Residential modernizou 20% do seu portfólio de apartamentos nos EUA para atender aos padrões LEED Gold, visando uma redução de 30% no uso de energia até 2026.
• O impulso à habitação a preços acessíveis na Índia: O governo indiano aprovou 380.000 novas unidades habitacionais a preços acessíveis no âmbito do PMAY em 2024, com o objetivo de apoiar os pobres urbanos com subsídios até 2,67 lakh de € por agregado familiar.

Cobertura do relatório do mercado imobiliário

Este relatório abrangente abrange o mercado imobiliário global nas principais geografias, incluindo América do Norte, Europa, Ásia-Pacífico e Oriente Médio e África. Ele examina diversos tipos de propriedades, como segmentos comerciais, industriais, residenciais e de nicho, como instalações de saúde e educacionais. A análise abrange tendências de mercado de 2020 a 2025, incorporando dados transacionais, tecnologias emergentes, impactos regulatórios e mudanças demográficas. Mais de 200 conjuntos de dados foram avaliados para identificar os principais impulsionadores, desafios e oportunidades de crescimento em cada segmento. Os insights de segmentação incluem detalhamentos detalhados por tipo de propriedade e aplicação – compra, venda, locação, condomínios, investimento imobiliário e muito mais. As perspetivas regionais refletem a dinâmica socioeconómica e de infraestruturas que molda a procura em cada território. Os perfis das empresas avaliam os principais players globais com base em seus portfólios imobiliários, estratégias de expansão e esforços de inovação. O relatório também investiga tendências de sustentabilidade e integração ESG no investimento imobiliário. Além disso, apresenta desenvolvimentos recentes de 2023 a 2024, examinando como os desenvolvedores e investidores estão navegando na recuperação pós-pandemia, nas pressões inflacionárias e na transformação digital. O desenvolvimento de novos produtos e estratégias de investimento foram explorados em profundidade, oferecendo uma perspectiva futura sobre a evolução do mercado. Este relatório serve como uma ferramenta estratégica para as partes interessadas – incluindo investidores, promotores, instituições financeiras e planeadores urbanos – que procuram uma compreensão baseada em dados da trajetória do mercado imobiliário a partir de 2025.